Qual compensa mais CDI ou IPCA?

Perguntado por: abittencourt . Última atualização: 24 de abril de 2023
4.8 / 5 7 votos

Para investir em até dois anos, é melhor um título atrelado ao IPCA ou ao CDI? Marcelo d'Agosto afirma que o mais adequado para este prazo é uma aplicação atrelada ao CDI, o principal indicador do mercado financeiro, que acompanha de perto a variação da taxa Selic.

Já no CDB pré-fixado, para o investimento ter uma rentabilidade real, ela deve ser maior que o IPCA no período final. Por exemplo, se sua aplicação rende 5% ao ano e a inflação for de 3%, há um ganho de 2%.

Atualmente, a conta que mais rende é a do C6 Bank e PicPay, que pagam acima de 102% do CDI.

O valor da taxa CDI acumulada em junho de 2023 é de 5,85%. Como estamos no fim de junho, o percentual acumulado no ano de 2023 contempla a variação de janeiro, fevereiro, março, abril, maio e junho.

11,02% a.a.

CDB

Rentabilidade líquida ao ano10,95% a.a.
Investimento mínimoR$ 604,95
Prazo de resgate03/10/2023
DistribuidorNu invest
EmissorBMG

Isso quer dizer que, caso confirmadas as expectativas, este CDB IPCA + 8% terá uma rentabilidade média de 12,5% por ano, e cerca de 26,7% ao final dos dois anos. Para efeito de comparação, a poupança atualmente rende 6,17% ao ano + TR (Taxa Referencial).

Por exemplo, se um título do Tesouro IPCA com vencimento em 2024 paga taxa de 5,43% ao ano, o rendimento bruto aproximado desse investimento será a soma de 3,93% com 5,43%, ou seja, 9,36% ao ano. Para converter esse número para um percentual do CDI e comparar com outras opções de investimento, divida 9,36 por 6,39.

11,15% a.a.

Qual a vantagem de investir no Tesouro IPCA+?
O Tesouro IPCA+ tem como grande diferencial a possibilidade de o investidor manter seu poder de compra, com um ganho fixo a mais, ou seja, acima da inflação.

Confira o cálculo em forma de expressão matemática: 100.000,00 x 1,14% = 1.140,00. 100.000,00 + 1.140,00 = 101.140,00.

O especialista acrescenta que investimentos como o Tesouro IPCA+, CRI e CRA (certificados de recebíveis imobiliários e do agronegócio), e debêntures são boas opções para o segundo semestre de 2023, e vale a pena continuar apostando, com certeza, como critério de diversificação de carteira.

R$ 107,00

O investimento mais tradicional do Nubank é o rendimento da conta corrente, que rende 100% do CDI, ou seja, 100% da taxa DI. Atualmente, a taxa DI está em 13,65% ao ano, então 10.000 reais no Nubank rende por mês R$ 107,00. Além disso, o mesmo investimento rende: 1365,00 reais por ano; e.

Agora, se o investimento oferece 120% do CDI, basta considerar o total da taxa DI mais 20% dela, por exemplo. Caso seja 150% do CDI, o resultado será uma vez e meia o valor da taxa DI do período e assim por diante.

CDB: R$ 41.007,67; Tesouro Selic: R$ 40.950,68.

Melhores investimentos para o curto prazo
Tesouro Selic. Certificados de Depósito Bancário (CDBs) com liquidez diária. LCIs e LCAs de curto prazo.

O Tesouro Direto IPCA é um título público que tem sua rentabilidade atrelada ao principal índice de inflação no Brasil, além de uma taxa pré-fixada. Por isso, é um investimento que sempre terá retornos reais.